USA, rok 1928. Były generał carskiej armii, wielki książę Siergiej Aleksander (Emil Jannings) żyje w nędzy na emigracji po upadku Imperium Rosyjskiego. Jego dawny przeciwnik, rewolucjonista Lew Andriejew (William Powell) jest teraz uznanym reżyserem w Hollywood. Mimo iż generał umieścił kiedyś Andriejewa w więzieniu i odebrał mu jego narzeczoną Natalię Dabrową (Evelyn Brent), ten postanawia zatrudnić go do zagrania w filmie opowiadającym o rewolucji, która obaliła carat.